自己勘定取引（意味）| 自己勘定取引はどのように機能しますか？

自己勘定取引とは何ですか？

自己勘定取引とは、市場に存在する金融商品において、投資のために顧客のお金を投資して手数料を稼ぐのではなく、自分のお金を使って自分の口座で自分の利益を稼ぐことを目的とした銀行や企業の取引を指します。それ。

自己勘定取引とも呼ばれます。銀行が株式、デリバティブ、債券、商品、その他の金融商品を自社の口座から直接取引する場合、自己勘定取引と呼ばれます。
銀行が顧客の口座を処理し、顧客に代わって取引する場合、銀行は顧客からの手数料のみを獲得します。手数料は手数料であり、銀行のような大企業にとってはそれほど大きな金額ではありません。
同じ活動で、銀行が独自の目的ですべての取引を処理する場合、銀行は手数料だけで満足する必要はありません。彼らは直接取引することで得られる利益の全体を維持することができます。
さらに、銀行は取引活動を処理するためのすべてのスキルセットを備えているだけでなく（銀行はすべてのクライアントの取引活動を処理しているため）、投資がアクセスできない情報も持っています。その結果、銀行は投資家よりもはるかに効果的に取引することができます。
そしてそれが、自己勘定取引が銀行の間でとても人気のある概念である理由です。

自己勘定取引業者は、利益を最大化するためにさまざまな株式取引戦略を使用します。一般的に使用されているものは次のとおりです–

ボルカールールは、自己勘定取引の重要なルールです。

2008年、世界経済は崩壊しました。アメリカの経済学者と元米連邦準備制度理事会のポール・ボルカー議長は、世界的な経済危機は投資銀行による投機的投資の結果であると述べた。

その結果、彼は米国の銀行が顧客の利益を目的としない特定の種類の投機的投資を行うことを制限しました。

この規則はボルカールールと呼ばれ、ドッドフランクウォールストリート改革および消費者保護法の一部です。

この規則は2015年7月21日から施行されました。1年後、大手銀行は非流動的な投資を削減するために5年間の余地を提供するよう要求しました。

すべての中で最初で最も重要な利点は、銀行が自己勘定取引に関与することによって得られる利益の割合です。彼ら自身の取引をすることによって、彼らはすべてのお金を保つことができます。これは、銀行が自己勘定取引から100％の利益を上げて維持していることを意味します。
自己勘定取引を行うことの第2の利点は、企業/銀行が将来の使用のために証券をストックできることであり、後日、銀行はこれらの証券を購入したい顧客に販売することができます。
自己勘定取引の3番目の利点は、銀行がすぐに市場の主要プレーヤーになることができることです。銀行は情報にアクセスできるので、投資家は完全な利益にアクセスできず、銀行によってのみ利用されます。
自己勘定取引の第4の利点は、小道具トレーダーが、投資家が使用する余裕がない可能性のある高度で洗練されたテクノロジーと自動化されたソフトウェアを使用できることです。

金融アナリストは、世界的な経済危機は、ヘッジファンド取引と自己勘定取引の2種類の取引が原因で発生したと主張しています。

そのため、両者の違いを理解することが常に賢明です。

ヘッジファンドと自己勘定取引の基本的な違いは、所有権の問題です。ヘッジファンドの場合、ファンドマネージャーとその同僚が投資家に代わってファンドを管理します。自己勘定取引の場合、ファンド全体が銀行自身によって管理されています。
その結果、ヘッジファンドの場合、ファンドマネージャーはヘッジファンドに投資した投資家から高額の手数料を請求します。一方、自己勘定取引業者は利益の100％を保持します。
ヘッジファンドの場合、ファンドマネージャー側のリスクは限定的です。彼はクライアントの成功と失敗について考える必要があるので、ある程度のリスクを冒すことができます。しかし、自己勘定取引業者にとって、成功または失敗はすべて彼らの責任です。その結果、自己勘定取引業者は、彼らが取りたいと思うだけ多くのリスクを取ることができます。そして当然のことながら、より多くのリスクは、ヘッジファンドマネージャーよりも多くの利益になることがよくあります。